Частное финансирование как вид займа

Частное финансирование предоставляет финансовые решения для удовлетворения широкого спектра потребностей: от инвестиций в коммерческую недвижимость и застройки земельных участков до проектов по ремонту и благоустройству жилья.

В конечном счете, частное финансирование и его условия важны, чтобы кредитор понимал ваши цели и мог предложить гибкие условия. Вы можете сделать это либо онлайн, либо расспросив окружающих.

Ускоренный процесс утверждения

Частные кредиторы предоставляют альтернативный процесс кредитования, чем это делают традиционные банки, как правило, более быстрый и гибкий на постоянно развивающемся рынке жилья, который страдает от войн торгов и быстрой продажи домов. Это позволяет инвесторам в недвижимость быстро приобретать инвестиционную недвижимость, одновременно расширяя свой бизнес быстрее, чем они могли бы, если бы ожидание одобрения банка было нормой.

Быстрый процесс одобрения частного финансирования делает его привлекательным решением для инвесторов, которые отвечают всем требованиям для получения традиционных займов, но нуждаются в быстром одобрении, чтобы воспользоваться преимуществами конкурентных рынков недвижимости. Частный кредитор может быть более склонен, чем другие банки или агентства, одобрять заемщиков, которые могут не соответствовать всем требованиям к кредиту или которым может потребоваться покупка недвижимости с менее желательными характеристиками.

Частные кредиторы все еще могут подпадать под действие законов штата и федеральных законов, но, как правило, они менее регулируемы, чем банки. Это позволяет частным кредиторам быть более гибкими в отношении критериев кредитования – например, допускать более высокие кредитные рейтинги или более короткие сроки кредитования – на конкурентном рынке, таком как наш, где скорость финансирования имеет первостепенное значение; успешные кредиторы неизменно получают одобрение в течение нескольких часов и финансируют займы в течение нескольких дней.

Подготовьтесь к вашей первой встрече с потенциальными частными кредиторами, чтобы увеличить шансы на быстрое одобрение, потратив время на понимание процесса утверждения кредита и того, что потребуется. Это успокоит их и поможет построить долгосрочные отношения, которые принесут пользу вам обоим. Однако не забывайте ориентироваться на скорость, а не на цену, поскольку позже это может иметь неприятные последствия и нанести ущерб вашей репутации.

Более низкие требования

Частное финансирование может показаться инвесторам более гибким, чем традиционные займы, но важно тщательно оценить его требования, прежде чем выбрать этот путь. Кредитор может не принять вашу заявку, если ваш кредитный рейтинг упадет ниже определенного порога или доход будет слишком низким, в то время как их более короткие сроки кредитования означают, что вам придется погашать быстрее; что затрудняет выполнение платежей – потенциально рискуя самим имуществом, если рефинансирование невозможно.

Другим ключевым фактором, влияющим на частное финансирование, является его влияние как на государственную, так и на частную финансовую устойчивость. Если частный сектор не сможет поглотить частные потоки финансирования, государственный долг может увеличиться; аналогичным образом, если государственный сектор перегружен заемными средствами и подвержен риску долгового кризиса, привлечение частного финансирования для проектов развития (см. главу 5) может стать более сложной задачей (см. главу 5).

При выборе кредитора важно, чтобы вы походили по магазинам, пока не найдете того, кто соответствует вашим конкретным потребностям. Это может означать поиск банка с более низкими требованиями к кредитному рейтингу или быстрыми сроками закрытия; или, возможно, банка, предлагающего конкурентоспособные процентные ставки или несколько типов кредитов. В рамках этого поиска проверьте все отзывы, размещенные о них в Интернете, в рамках вашего исследования.

Более высокие процентные ставки

Процентные ставки по частному финансированию обычно превышают ставки по банковским кредитам из-за их свободы от государственных и федеральных правил, которые диктуют, кому они могут предоставлять кредиты и максимальные суммы кредитов, которые они могут предоставить. Таким образом, частным кредиторам необходимо устанавливать более высокие процентные ставки, чтобы компенсировать риск и при этом обеспечить себе высокую отдачу от своих инвестиций.

Заемщики должны взвешивать потенциальные последствия повышения процентных ставок при рассмотрении любой сделки и своих конкретных потребностей. Например, использование частных денег может помочь ускорить реализацию проекта “исправь и переверни”, поскольку быстрый график погашения означает, что они скоро будут готовы к перепродаже. С другой стороны, инвесторам, ищущим долгосрочные инвестиции в арендуемую недвижимость, может потребоваться найти кредиторов, которые предоставляют более длительные сроки погашения по более низким процентным ставкам.

В последние годы наблюдается взрывной рост частного кредитования. Во-первых, этот рост может быть связан с перекалибровкой банками своих бизнес-моделей и отказом от определенных видов кредитной деятельности (Display). Во-вторых, сыграл свою роль поиск доходности инвесторами, привлеченными высокими ставками купона на рынках частного долга, которые могут превышать 10% годовых. В-третьих, передача денежно-кредитной политики остается слабой, в то время как активы могут быстро обесцениваться в периоды повышения процентных ставок, что вызывает обеспокоенность по поводу принятия проциклических рисков и использования заемных средств в этой области частного кредитования, а также дальнейшей работы, проводимой по соответствующим вопросам.

Минимум бумажной волокиты

Частные деньги часто предъявляют самые низкие требования к оформлению документов по сравнению с институциональными кредиторами; вам могут потребоваться только документы и заявки на получение кредита для получения кредитов, основанных на активах. Сравните это с обширными требованиями к оформлению документов при институциональном кредитовании, и вы поймете, почему многие инвесторы предпочитают частный капитал в качестве метода финансирования.

При поиске частного кредитора важно, чтобы вы выбрали того, у кого отличный послужной список и довольные клиенты. Кроме того, убедитесь, что они разбираются в вашей отрасли и имеют опыт работы с такими заемщиками, как вы; например, если вам требуются авансы от продавца в счет будущих продаж по кредитным и дебетовым картам, то идеально работать с другими подобными компаниями – это помогает обеспечить быстрый процесс финансирования и бесперебойную работу с финансированием.

Гибкость

Частное кредитование эволюционировало как решение, поддерживаемое инвесторами, предоставляя компаниям больше возможностей для финансирования. Например, крупный корпоративный заемщик может выбрать либо синдицировать кредит инвесторам на публичных рынках, либо работать напрямую с одним кредитором над индивидуальными решениями по привлечению капитала. Частные кредиторы также могут финансировать более крупные сделки, чем это делают традиционные кредиторы, посредством сделок unitranche, которые не делят долг между младшим и старшим траншами.

Выбирая частного кредитора, потратьте время на оценку его послужного списка и репутации. Кроме того, найдите того, кто хорошо вписывается в вашу оптимальную стратегию успеха, рассмотрев такие аспекты, как то, будут ли выдаваться кредиты на основе текущей стоимости или стоимости после ремонта, а также любые связанные с этим авансовые платежи, которые они взимают за свои услуги.

Поиск частных кредиторов, которые предоставляют коммерческие авансы, является еще одним фактором; этот тип кредитования позволяет заемщику брать займы под будущие продажи по дебетовым и кредитным картам с дополнительными комиссиями, связанными с ними, что делает этот вариант привлекательным для тех, у кого нет доступа к фондовому рынку, кому требуется быстрое вливание наличных.

Наконец, лучше всего обратиться к друзьям и соседям за рекомендациями о частных кредиторах, с которыми они работали в прошлом. Вы также можете поискать в Интернете и прочитать отзывы о кредиторах. При выборе частных кредиторов разумно отдавать предпочтение тем, у кого отличные отзывы, которые предлагают низкие процентные ставки с быстрыми процессами одобрения или сниженными требованиями к кредитному рейтингу; объединение частных средств также может позволить вам быстрее финансировать сделки с участием нескольких инвесторов одновременно.